Дефицит памяти для ИИ дотянется до конца 2030 года: завод SK hynix запустят в 2029

Его слова весят больше прочих: в I квартале 2026 SK hynix держала 58% мирового рынка HBM, у Samsung и Micron по 21%. Память у неё покупают Nvidia, Microsoft и Google.

Цены растут уже сейчас. TrendForce 9 июля дал прогноз: контрактные цены на серверную DRAM в III квартале 2026 прибавят 13–18% к предыдущему кварталу. Тормозят рост только долгосрочные контракты крупных облаков, где цена зафиксирована заранее.

Новый завод дефицит быстро не закроет. В Индиане будут только упаковывать и тестировать чипы, а кристаллы HBM делают на фабриках SK hynix в Южной Корее и оттуда везут в США. Для страны это первое производство такой упаковки.

Чистые помещения откроются в октябре 2028, объёмный выпуск HBM4E начнётся в III квартале 2029. Площадка обойдётся дороже $4 млрд. Правительство США добавило $458 млн грантов и $500 млн займов по CHIPS Act, а совет директоров компании одобрил 54,3 трлн вон ($38,3 млрд) вложений до 2031 года.

Горизонт уехал дальше. В июле Квак Но-джон называл 2027-й худшим годом отрасли по предложению. Теперь он ждёт выравнивания спроса и предложения только после 2030-го, а признаков спада спроса компания не видит.

Само поколение HBM4E готово с июня: образцы на 48 ГБ ушли заказчикам 18 июня, энергоэффективность у них выше на 20% против HBM4. Делать эту память до 2029 года будут в Корее.

Следующая дата в календаре SK hynix: октябрь 2028, открытие чистых помещений в Индиане.